Börsen slår avkastningen per kvadratmeter innanför tullarna i Stockholm - hyresrätt ?

Nja, jag har f.d. kollega som vid 60 års ålder och 35 år i Bostadskön fick en fin tvåa med balkong
vid Zinkensdamm på söder för 8.200 kr. Sålde villan i Bromma och skattade hem vinsten på villan.
Han verkar mer än nöjd. Så, undantag finns.

Nyproducerade hyresrätter då?

Tittar man på varje 3 års period sedan 2010, om man hade en NASDAQ-100 ETF, så hade ökningarna för varje 3 års period sett ut såhär:

https://www.slickcharts.com/nasdaq100/returns

2010 - 2013 // +62%
2013 - 2016 // +35%
2016 - 2019 // +80%
2019 - 2022 // +25%
2022 - 2025 // +96%

Östermalms kvadratmerpris:

2010 - 2013 // +11.6%
2013 - 2016 // + 38%
2016 - 2019 // +1.3%
2019 - 2022 // + 26%
2022 - 2025 // +4.29%

https://www.maklarstatistik.se/omrade/riket/stockholms-lan/stockholm/ostermalm/#/bostadsratter/48m-prisutveckling

Hur jag än vänder och vrider på det så verkar det vara mer lönsamt att ha pengarna i en NASDAQ100-ETF än att ha dem uppbundna i en bostadsrätt, även om den ligger innanför tullarna i Stockholm.

Det förefaller vara alltså mer lönsamt att bo i en hyresrätt och investera eventuell kontantinsats i en NASDAQ100 ETF än att ha allt kontantinsats i en i bostadsrätt.

Även om du belånar med 25% hos din aktiemäklare, så kan du stå emot ett sällsynt börsfall i breda index på upp mot 50%. Med låg belåning blir utpresteringen alltså ännu kraftigare relativt kvadratmeterpriset vid Östermalm.

1) Visst, nu beräknar jag inte in eventuella valutakursförändringar då man har FX-risk, men på sikt så utpresterar NASDAQ100 med råge kvadratmeterpriset.

2) Jag valde NASDAQ100 då långsiktig ekonomisk tillväxt drivs av produktivitetsförbättringar, alltså teknologiska framsteg. NASDAQ100 är teknik tungt.

3) Lookback period är sedan 2010, valde det då man kan säga att tech-bolag började få relativt stabila kassaflöden då.

Så tankar, reflektioner?

Är det värt och sälja bostadsrätten och hitta någon hyresrätt i Stockholm?
Problemet blir väl att det är svårt att hitta en hyresrätt i ett område man skulle vilja bo i..

Skillnaden är att du kan belåna bostaden betydligt mer och säkrare än aktier och därigenom få hävstång. Då går det jämt ut.

En sak som verkar glömmas är vilken hävstång du tryggt kan köra med ett bolån. Belånar man sin ISK riskerar man tvångsförsäljning med lika hög belåning.

Det stämmer i och för sig. Dock är en portfölj bestående av aktier, i synnerhet en global indexfond, mer diversifierad än en enskild bostad. Bostadsrätten kan i värsta fall (även om osannolikt) tvångsinlösas om bostadsrättsförening inte betalat sina skulder till banken eller förlora avsevärt i värde om området blir mer blattefierat över tid.

Bostadspriserna har ju ökat på Östermalm med 88% på 10-15 år ungefär.

Nasdaqen har ökat snarare 10x gånger sen 2013.

1 miljon i kontantinsats 2013 hade blivit 10m i Nasdaq.

2.5m i lån hade blivit 1.88x värdet efter runt 10-15 år. Det är 4.88m.

Dra bort sen lånet när du säljer får du över + kontantinsats.

4.88-2.5+1=3,38m totalt.

Eller så hade Nasdaq gått ner 70% och under tiden har du bott i ett tält.

Absolut inte, Nasdaqen består av bolag som har stabila kassaflöden.

Jo, vi märkte det 2008.. nasdaq ner 40% .