Bostadsmarknaden i Sverige just nu!

Tittar man lite närmare på vad som hände för månadsförändring ser man följande.

* Livsmedel bidrar 0.12. Det är ju upp, men inte så mycket.

* Varor exklusive livsmedel och energi: -0.56. Rejält ned. De som orerar om valutakurs borde ta sig en rejäl funderare på varför verkligheten kolliderar.

* Tjänster exklusive utrikesresor bidrar 0.72. Dvs rejält upp.
Problemet är således att tjänster stiger i pris. Och det är inhemska. Har inte direkt med valutakurs att göra.

En sak som letar sig in på listan över det som driver upp inflationen är pris på vatten och avlopp. Det är offentlig sektor som höjer priserna här. En annan sak är inträden till sportevenemang och annat som hör till rekreation.

En tjänst som faktiskt bidrar nedåt är biluthyrning. En annan inrikesflyg.

En rent hypotetisk fundering som ni gärna får skjuta i sank om ni tycker den är fel.

Vore inte det bästa scenariot att räntan förblir någorlunda låg men att bostadspriserna sjunker med mellan 40-50 %?

Vore inte det bästa scenariot att räntan förblir någorlunda låg men att bostadspriserna sjunker med mellan 40-50 %?

Hög ränta är bra. Det betyder att det finns en massa bra projekt att investera i som ger god avkastning. Konkurrens om investerarnas pengar. Låg ränta betyder en Zombie ekonomi där inget av värde produceras utan allt bara hankar sig fram av slentrian....

Jo men då hade du behövt ta till auktoritära tilltag under nollränteåren och hindrat köpare från att gå högre i budgivningar.

Folk vill/ville helt enkelt låna mer för att vinna varje enskild budgivning. Priserna sätts av högstbjudande. Går räntorna ner igen kommer en större del av köparna rent mekaniskt vilja gå längre i budgivningarna.

Tittar man lite närmare på vad som hände för månadsförändring ser man följande.

* Tjänster exklusive utrikesresor bidrar 0.72. Dvs rejält upp.
Problemet är således att tjänster stiger i pris. Och det är inhemska. Har inte direkt med valutakurs att göra.

Det var förstagångsköpare. Runt 5-6 MSEK. Men det var nog inget fynd utan mer att det var en bra bostad. Dom vet att nivån kan falla någon % till.

Jag hade tänkt mig något mer substantiellt. Det du kommer med är lite mer av fria spekulationer.
Har du någon fakta?
Tittar jag på hemnets statistik är utbudet högre i Jan nu än det varit i Jan de senaste 7 åren. (stannade där).
Tja, visst kan väl säljare avvakta. Är det likvärdiga bostäder som säljs intill och efterfrågan mättats, kan dom ju välja att avvakta till efterfrågan är bättre. Är väl inget konstigt med det.

Visst är ett lån på 2 MSEK fortfarande på 2 MSEK efter 10 år utan amorteringar. Men har någon verkligen hävdat något annat? Jag tvivlar starkt på det. Det här är nog en halmgubbe från din sida.
Men efter 10 år utan amortering och med 20% nominella löneökningar krävs 20% färre månadslöner för att amortera bort det. Och då har lånet krympt i relation till lönen. UTAN att man amorterat ett öre.
Om du på allvar menar att lån/lön inte minskat då har du en tämligen hopplös förklaringsbörda.

Ett lån på 2 MSEK kommer vara ett lån på 2 MSEK även efter 10 år utan amortering fast med reallöneökningar. Eller vill du nu hävda något annat?

Det är väl lite svårt att säga. Det som eventuellt är lite förvånande är att Stockholms innerstad som brukar beskrivas som den mest "effektiva" marknaden i Sverige i princip har varit stillastående i 5 månader snart.

En stilla spekulation är följande: antag att över tid utnyttjar folk ungefär lika stor andel av sitt lånelöfte oaktat nuvarande ränteläge. Bankerna använder en "kvar att leva på kalkyl" för att bedöma hur mycket en person får låna. En av de större ingående komponenterna i denna är just låneräntan. Av kända skäl har den historiskt legat på 6-7% d.v.s. ränteläget har inte spelat så stor roll. Det som nu hänt är att den långa bostadsräntan (5 åriga) har legat rätt stabil den sen september förra året. Säg att banken vill ha en marginal på 3-4% i kalkylräntan så borde det medföra att bankerna nu pendlar runt 7-8% i kalkylränta. D.v.s. vi behöver se en långränta som kliver upp på 4-5% innan vi ser ytterligare fall.

D.v.s. det finns en risk/chans för att det blir ett fall på 15-25% i snitt över hela brädet men inte så mkt värre än så.

KPI är ju ner varje januari kan man verkligen dra så mkt slutsatser kring det?

En rent hypotetisk fundering som ni gärna får skjuta i sank om ni tycker den är fel.

Vore inte det bästa scenariot att räntan förblir någorlunda låg men att bostadspriserna sjunker med mellan 40-50 %?

Det viktiga är ju att folk har råd att bo kvar och det har man ju så länge räntorna inte når sjuka nivåer, oavsett hur mycket värdet på ens bostad sjunker.

Det bra med kraftigt lägre bostadspriser är ju dels att nya köpare kan komma in på marknaden till mer humana priser och dels att belåningen successivt skulle sjunka inom privat sektor, vilket är viktigt för landets finansiella stabilitet.

Och så en bubblare som kanske provocerar en del. Med sjunkande bostadspriser skulle inte lika mycket pengar allokeras inom fastighetssektorn utan förhoppningsvis istället till mer produktiva investeringar i sektorer där andelen R&D är högre.

Jaja det vara mina två ören i den här diskussionen.

Ge mig ris eller ros