White Pearl Technology Group B - WPTG B

Hej alla flashbackare! Som rubriken lyder så är det här en tråd för att gå igenom förvärvet som DS plattformen klubbade för någon vecka sedan.

Som jag kan se det så ska 15 aktier sättas ihop till en aktie men aktiekursen ska istället bli 12,93kr per aktie.
12,93 delat med 15 ger en aktiekurs på 0,86kr per aktie.

Om whitepearl:
Vad jag kan se så ger det whitepearl en börsvärdering på totalt 300 miljoner.
Whitepearl omsatte 2021 ca 176 miljoner med ett resultat på ca 14,5 miljoner.
Det ser ut att ha hänt en hel del sedan dess och det skulle vara intressant att veta 2022 resultatet.

Hör av er med vad ni ser för fördelar och nackdelar med förvärvet

White Pearl Technology Group handlas idag till cirka 7,40 kr per aktie, med ett börsvärde på cirka 199 MSEK. Trots bolagets starka tillväxtsiffror framstår värderingen som låg.
Under 2024 ökade bolagets intäkter från 240 MSEK (2023) till 295–307 MSEK (+23–28 %). Samtidigt steg EBITDA från 33,7 MSEK (2023) till 44,5–46,2 MSEK (+32–37 %). Med stark bruttomarginalförbättring och en fördubbling av kassan är det svårt att motivera varför aktien värderas så lågt.

Vad är bolaget värt idag?
Med 2024 års siffror och en rimlig EV/EBITDA-multipel på 15x–20x för ett tillväxtdrivet teknikbolag, skulle börsvärdet kunna ligga på 700–920 MSEK. Detta motsvarar en aktiekurs på 26–34 kr per aktie, vilket innebär en uppsida på 250–360 % från dagens nivå. Detta indikerar att marknaden förmodligen inte har insett potentialen i, eller vågar tro på bolagets förbättrade resultat.

Framtida potential – 2028 som målsnöre
White Pearl har satt ett strategiskt mål att nå intäkter på 700 MSEK och en EBITDA-marginal på över 17 % till 2028, vilket skulle innebära ett EBITDA-resultat på cirka 119 MSEK. Om bolaget lyckas uppnå dessa mål, och vi applicerar samma multipel på 15x–20x, kan ett rimligt börsvärde 2028 vara 1,8–2,4 miljarder SEK.
Detta motsvarar en framtida aktiekurs på 67–89 kr per aktie, vilket innebär en potentiell avkastning på över 800–1 100 % jämfört med dagens kurs.

Varför marknaden undervärderar aktien
Den låga värderingen kan förklaras av att bolaget är listat på First North, där mindre bolag ofta förbises av större investerare. Dessutom kan marknaden vara skeptisk till bolagets långsiktiga mål och strategi. Men med ökade marginaler, en fördubblad kassa till 22,4 MSEK (från 11,2 MSEK 2023) och en förbättrad intäktsmix genom fler IP-lösningar och AI-produkter, verkar bolaget vara på rätt väg för att leverera hållbar tillväxt.

Slutsats – tillväxt med hög potential
White Pearl Technology Group har på kort tid visat betydande förbättringar i intäkter, lönsamhet och kassaflöden.

Nuvarande kurs: 7,40 kr.
Rimligt värde idag (2024 års siffror): 26–34 kr.
Framtida potential (2028 års mål): 67–89 kr.

För investerare som söker möjligheter i tekniksektorn med hög tillväxt är White Pearl ett spännande case. Marknadens tvekan skapar ett läge för den som vågar agera innan bolagets värde upptäcks fullt ut.

White Pearl Technology Group handlas idag till cirka 7,40 kr per aktie, med ett börsvärde på cirka 199 MSEK. Trots bolagets starka tillväxtsiffror framstår värderingen som låg.
Under 2024 ökade bolagets intäkter från 240 MSEK (2023) till 295–307 MSEK (+23–28 %). Samtidigt steg EBITDA från 33,7 MSEK (2023) till 44,5–46,2 MSEK (+32–37 %). Med stark bruttomarginalförbättring och en fördubbling av kassan är det svårt att motivera varför aktien värderas så lågt.

Vad är bolaget värt idag?
Med 2024 års siffror och en rimlig EV/EBITDA-multipel på 15x–20x för ett tillväxtdrivet teknikbolag, skulle börsvärdet kunna ligga på 700–920 MSEK. Detta motsvarar en aktiekurs på 26–34 kr per aktie, vilket innebär en uppsida på 250–360 % från dagens nivå. Detta indikerar att marknaden förmodligen inte har insett potentialen i, eller vågar tro på bolagets förbättrade resultat.

Framtida potential – 2028 som målsnöre
White Pearl har satt ett strategiskt mål att nå intäkter på 700 MSEK och en EBITDA-marginal på över 17 % till 2028, vilket skulle innebära ett EBITDA-resultat på cirka 119 MSEK. Om bolaget lyckas uppnå dessa mål, och vi applicerar samma multipel på 15x–20x, kan ett rimligt börsvärde 2028 vara 1,8–2,4 miljarder SEK.
Detta motsvarar en framtida aktiekurs på 67–89 kr per aktie, vilket innebär en potentiell avkastning på över 800–1 100 % jämfört med dagens kurs.

Varför marknaden undervärderar aktien
Den låga värderingen kan förklaras av att bolaget är listat på First North, där mindre bolag ofta förbises av större investerare. Dessutom kan marknaden vara skeptisk till bolagets långsiktiga mål och strategi. Men med ökade marginaler, en fördubblad kassa till 22,4 MSEK (från 11,2 MSEK 2023) och en förbättrad intäktsmix genom fler IP-lösningar och AI-produkter, verkar bolaget vara på rätt väg för att leverera hållbar tillväxt.

Slutsats – tillväxt med hög potential
White Pearl Technology Group har på kort tid visat betydande förbättringar i intäkter, lönsamhet och kassaflöden.

Nuvarande kurs: 7,40 kr.
Rimligt värde idag (2024 års siffror): 26–34 kr.
Framtida potential (2028 års mål): 67–89 kr.

För investerare som söker möjligheter i tekniksektorn med hög tillväxt är White Pearl ett spännande case. Marknadens tvekan skapar ett läge för den som vågar agera innan bolagets värde upptäcks fullt ut.

Två trådar sammanfogade

/ mod