Gå både bull och bear - Satsa på större kursrörelse

Ponera att ett börsnoterat företag står inför ett besked som är helt avgörande för dess framtid.
Antingen kommer kursen rasa eller gå mot skyarna.
Det är ett större företag, så banker erbjuder gott om hävstångsprodukter för den.

Kursen står nu i 100 kronor, det finns turbo long / short med lösen 95kr respektive 105kr.
Priset för dom båda är 5,5kr.

Skulle man då lägga in t.ex 5500 kr i båda dessa (vilket motsvarar 1000 aktier) så blir det vinst oavsett vad beslutet blir, förutsatt att kursen rör sig mera än 5kr.
Håller kursen sig någorlunda stabil blir förlusten endast priset för hävstångsprodukterna.
Enda möjligheten för större förlust är ifall kursen först går upp och sedan ner eller tvärtom, då knockas båda ut och man har förlorat allt.

Går kursen ner till 80kr blir turbo short värd ca 20000kr, medans turbo long går ut.
Går kursen upp till 120kr händer det omvända.
Desto större kursrörelse uppåt eller neråt, desto mera profit.

Tankar på detta?

Detta är en vanlig strategi och kallas i dess enklaste form strangle (straddle om strike priset på båda optionerna är detsamma).

Det kallas att vara lång volatilitet. Du tjänar pengar om volatiliteten ökar. Med knockout produkter blir ju strukturen lite mer komplex.

Aktien måste röra sig mer än priset på båda optionerna tillsammans plus courtage.

Inför ett event av den typen du beskriver brukar marknaden ta hänsyn till det och volatilitet är dyrare.

Du har alltså först ett krav för att kunna vinna på denna strategi. Och sen en möjlighet att kunna förlora allt. Det innebär två faktorer som kan fucka dig. Dessutom nämner du inte courtaget (avgiften) för denna handel vilken troligen utgör någon procent i sig särskilt vid låga belopp.

Om du tror detta går att sätta i system måste du fråga dig: hur ofta kommer de faktorer som inte får inträffa verkligen inträffa.

Se det som så här: om du kr 10 affärer och vinner 10% på 9 av de en förlorar 100% på den 10:e då har du ju i slutändan förlorat 10%, eller hur?

Jag är generellt skeptisk till hemmasnickrade idéer om hur man kan slå marknaden. Hade det varit så enkelt finns det en massa smarta killar hos Goldman Sachs, Morgan Stanley, Deutsche Bank, Cevian och en hel massa andra institut som reda gjorde detta, och gjorde det bättre än dig.