Vilka fonder har ni flashbackare?

Kan någon förklara meningen med att äga en global indexfond om man har sparhorisont på 20 år plus?

Har man så lång sparhorisont borde man väll ändå kunna höja risken lite mer. Småbolag och techfonder borde väll ändå ger bättre avkastning långsiktigt. Det har de iallafall gjort senaste 20 åren.

Techbolag har ofta skalfördelar vilket resulterar i att vinsten kommer växa snabbare än ett klassiskt industriföretag. Samma gäller med småbolag. Ett bolag med 5-10 miljarder i market cap har väll mycket lättare att växa vinsten än exempelvis largecaps som Ericsson och Volvo.

Är mitt resonemang logiskt eller är jag ute på en cykeltur?

Tror vi kan hålla med om ett antal saker:

1. Höga avgifter dödar avkastning
2. Individuell förmåga att aktivt förvalta en portfölj är ytterst begränsad
3. Marknadsaktörer är överlag rationella, och företagsvärderingar är därför rimliga

Med tanke på dessa tre punkter så vore den logiska slutsatsen bli att försöka att efterspegla världsmarknaden till en så hög och billig grad som möjligt.

Länsförsäkringar Global Indexnära är ett utmärkt val eftersom det, tillsammans med Swedbank Robur Access Global A, är Sveriges billigaste globala aktiefonder. Eftersom denna fond täcker den absoluta majoriteten av världsmarknaden (indexet som fonden följer) så borde detta såklart utgöra en väldigt stor del av den totala portföljen.

Huruvida man faktiskt behöver en svensk indexfond eller ej går att diskutera, men PLUS Allabolag Sverige Index är den bästa svenska indexfonden på marknaden. Den är billig, och täcker hela den svenska marknaden. Det är ett utmärkt val.

Länsförsäkringar Tillväxtmrkd Idxnära A är en skaplig tillväxtmarknadsfond. Ifall du använder Avanza så har du tillgång till Avanza Emerging Markets med en total avgift på 0,26%, vilket är att föredra. Ett alternativ är DNB Global Emerging Markets Indeks A som har en avgift på 0,35%, men som verkar handlas i NOK. Tillväxtmarknadsfonden borde utgöra någonstans mellan 10-25% av portföljen, eftersom det är ungefär hur stor del av världsmarknaden som tillväxtmarknader står för (beror på hur man räknar, samt att du redan underviktar den globala marknaden genom att ha en svensk indexfond). Allt som allt, 15% i Länsförsäkringar Tillväxtmrkd Idxnära A är ett bra val.

Ditt påstående är att Öhmanfonden bidrar till diversifiering. Mitt påstående är att den åstadkommer den exakta motsatsen. Ta och kolla på innehaven i Länsförsäkringar Global Indexnära på Avanza. Australien är redan inkluderat där, vilket utgör 59% av Öhman Marknad Pacific A. Även Nya Zeeland inkluderas i Länsförsäkringar Global Indexnära. Jag kan ej redogöra för om Singapore och Hongkong inkluderas i globalfonden.

Poängen som görs är att du inte åstadkommer diversifiering genom att inkludera Öhmanfonden, utan snarare en extrem koncentration av innehaven mot Australien. Du betalar dessutom en flera gånger högre förvaltningsavgift (0,65%) för denna fond än vad du gör för globalfonden (0,2%).

Slutsats: Allt du behöver är egentligen en globalfond och en tillväxtmarknadsfond, och de två du har valt är utmärkta. Ifall du väljer att inkludera en svensk indexfond så är PLUS Allabolag Sverige Index det bästa valet.

Tack för en bra redogörelse! Jag håller med vad du säger angående Öhman. Det hade blivit en 9% koncentration i Australien i portföljen vilket är för mycket. Den åker bort. Dessutom följer Avanzas tillväxt samma index som Länsförsäkringar så ser ingen anledning till varför jag ska betala 0,19%-enheter mer i avgift. Byter därför till Avanza.

Fördelningen blir
Länsförsäkringar Global Indexnära 70 %
Avanza Emerging Markets 20%
PLUS Allabolag Sverige Index 10%


Edit: Kan det vara värt att byta ut Plus Allabolag Sverige till Handelsbanken Norden Ind Crit (A1 SEK) som består av samtliga bolag på Stockholmsbörsen, Oslo Börs, Köpenhamnsbörsen samt Helsingforsbörsen?

Tack ska du ha och trevlig helg.

Ingen fara, behövde ha något att göra på nattpasset. Vad gäller den nordiska indexfonden så finns det inget behov av den. Dels så är redan Danmark, Finland och Norge inkluderade i globalfonden (vilket tekniskt sett såklart även gäller för Sverige), men avgiften är också betydligt högre (0,4%) än den svenska indexfonden. Avgifter dödar avkastning, och är något man alltid skall minimera i den mån som det går. Lysa illustrerar väldigt väl på sin sida hur mycket avgifter kan äta in i avkastningen.

Vad tror flashback om AMFs nya strategifond? Fonden har möjlighet att använda sig av hävstång/belåning. Är det samma upplägg som i AP7? Finns väl ingen annan fond med denna möjlighet? AP7 är ju den bästa fonden av alla men går inte att köpa privat så jag har vissa förhoppningar på denna och kommer följa utvecklingen. Aktieandelen i fonden kan variera mellan 85 och 200%.

Hur funkar det med avgifterna iochmed att denna placerar pengarna i en annan fond. Det är väl inte som med "fond-i-fond"-lösningarna som fanns förut där man betalade dubbla avgifter?

https://www.amf.se/pressrum/valdnyhet/?pageIndex=1&pageSize=15&kategori=Nyheter&artikeli d=36448

Hej skulle gärna få lite feedback till min fondportfölj.
Sparhorisont: Minst 20 år

Avanza Global:50%
Amf Aktiefond Småbolag:10%
Spiltan Aktiefond investmentbolag:10%
Swedbank Robur ny Teknik:10%
Länsförsäkringar Tillväxtmrkd Indexnära:10%
Handelsbanken Hållbarenergi A1:10%

Kör följande upplägg:

6k månadssparande fördelat över 3 fonder:

70% i LF global indexnära (0.23 avg)
20% Aktiespararna direktavk. A (0.38 avg)
10% LF tillväxtmarknad indexnära (0.45 avg)

Vad tycks?

Länsförsäkringar Global Indexnära (eller Swedbank Robur Access Global) är bättre globalfonder än Avanza Global på grund av skatteregler. En av dem är därför att föredra.

Eftersom du använder Avanza så borde du rimligtvis ha Avanza Emerging Markets istället för Länsförsäkringar Tillväxtmrkd Indexnära, till följd av den lägre avgiften.

Handelsbanken Hållbar Energi A1 har en förvaltningsavgift på 1,5%, och jag gissar på att du endast har valt den på grund av hur bra den har presterat de senaste åren (har jag fel?). Aktivt förvaltade fonder fungerar ej (källa) och det är en usel idé att jaga vinnare (källa. Samma princip gäller såklart även för Swedbank Robur Ny Teknik.

Du har valt tre svenska fonder som täcker in investmentbolag, ny teknik och småbolag. Genomsnittlig avgift för dessa blir 0,62%. För en avgift på 0,20% så får du PLUS Allabolag Sverige Index som följer hela den svenska marknaden, och inkluderar därför dessa tre fonders innehav (med visst undantag för Swedbank Robur Ny Tekniks utländska innehav som istället fångas av globalfonden). Köp hela den svenska marknaden, och inte bara en viss del av den.

Generella råd är dock att ej överkomplicera saker (räcker med en global indexfond, en tillväxtmarknadsfond och eventuellt en svensk indexfond) och gör det så billigt som möjligt.

Vill gärna behålla spiltan då jag tror den kommer gå bra, vad finns det för bra småbolags index fonder som kan ersätta Amf Aktiefond småbolag?

Är det värt att sälja av Swedbank robur ny teknik nu då det är blodrött på börsen eller ska jag avakta?