Tråden om strategier för fonder

Du har fördelningarna klara redan? Nej, det blir inte en annan procent i A eller B. Det är 20% på allt som gäller, men om man är "omplacerad" i två saker så lägger man hela tiden denna del på korta räntor. Så är man alltså "omplacerad" i 2x blir detta 40% då 20+20% = 40%.

Du lägger hela tiden över allt på 'Safe Asset' som i detta fall är Spiltan Räntefond Sverige. Om allt går jättebra i hela världen är man istället 0% investerad i Spiltan Räntefond och 20% på allt annat.

Menar du att aktiefonden kommer öka snabbare än räntefonden och därmed blir det inte jämnt fördelat längre?

Det kallas rebalansering. Du säljer av överskjutande delar och omfördelar till andra fonder. Annars tappar du ju hela din diversifiering.

Viktigt att nämna är att ombalanseringen inte görs hela tiden. 1 gång var 6:e eller 12:e månad duger fint. Annars blir det givetvis oerhört mycket kalkylerande varje månad.

Vid ombalansering är det absolut enklaste att bara sälja allt och sedan köpa det som köpas skall. Enda undantaget är eventuella ETF:er där man istället säljer av de X% som är över (om över vill säga).

Absolut, rebalansering bör inte göras för ofta. Har man många fonder är det nog lättare att sälja rubbet och köpa åter som du säger. 5 fonder är dock klart överkomligt.

Sen beror det väl på strategi också. Vet inte om du själv skrev det eller om jag läste det någon annan stans, men fick uppfattningen att exempelvis GTAA rebalanseras månadsvis även om samma fonder är topp x.

Nej, vid AGG-portföljer (GTAA och GTAA AGG är två olika saker) sker ju detta automatiskt ändå på sätt och vis då man knappast kommer sitta med exakt samma tillgångar i över 5-6 månader så ombalansering för alla AGG-portföljer är total overkill enligt mig. Dessutom är det så att momentum bygger på att man hela tiden köper det som har momentum så att då ha 3% mer i det som går bäst bör inte anses vara det absolut mest katastrofala som kan inträffa. :)

Beror dock givetvis på hur stor bas av tillgångar man har. Har man en väldigt snäv bas kan det nog vara fint med ombalansering lite då och då.

Jag har spenderat flera dagar nu med att försöka läsa på och förstå mer om dessa olika strategier. Stort tack till sinewave med flera för en mycket lärorik tråd!

Nu tänkte jag att jag skulle ställa lite frågor... Jag tror jag fattar hur Dual Momentum fungerar. Om vi utgår från sinewaves exempel i inlägg #39 så jämför jag varje månad en indexfond Sverige mot en indexfond global och investerar allt i den som gått bäst. Detta förutsatt att den gått bättre än räntefonden, annars lägger jag pengarna i räntefonden. Rätta mig om jag har fel.

Jag har lite frågor dock, och tänkte börja med mina funderingar kring strategin DM Agg som sinewave beskriver i inlägg #39. Är skillnaden mot vanlig DM att jag istället för att gå in i den fond som gått bäst under 12 månader, så går jag in i de tre fonder som gått bäst under 6 månader, det spelar ingen roll om det blir två indexfonder och en edgefond, eller tre edgefonder till exempel? Men ska jag även jämföra dem mot en lång räntefond som i DM? Eller en kort räntefond/fastighetsobligationer?

Hur fungerar Handelsbanken Råvarufond vs BGF World Gold A2 bägge finns i PPM systemet. Tycker att BGF's fond verkar intressant. Den svänger mycket dock.

Börjar med att be om ursäkt ifall jag frågar något som redan retts ut. Tråden är lång och detaljerad, men har detta redan tagits upp skall jag såklart gå tillbaka och läsa gamla inlägg.

Om man nu tillämpar ombalansering på PPM-fonder, 5*20%, så har man där de fördelarna att transaktionerna är avgiftsfria och att man enkelt kan ombalansera genomatt besälla en 5*20-föredelning. Ombalanseringen tar således ett par minuter att beställa och kostar gratis.

Givet dessa förutsättningar, skall man då i alla fall låta det gå så lång tid som flera månader mellan ombalanseringarna? Argumenten krångligt och dyrt är ju inte tillämpliga, men det kanske finns andra skäl att täta ombalanseringar inte lönar sig?

Enligt min historik har jag gjort ombalansering ca varannan månad och tycker det har funkat fint, men frågan är om jag kunde öka avkastningen genom att göra det mer sällan - eller till och med ännu oftare? (Och ja, jag förstår att svaret kan vara "det beror på" )

Det har gjorts tester i ämnet som visar både det ena och andra så det är svårt att säga något om saken men generellt duger 6-12 månader.

Ja, men om du kastar in räntorna i den bas av tillgångar så blir det samma sak. Du byter bara till de X antal som gått bäst då 1 gång/månad. Enda gången du "går ut" då är om nästan samtliga saker presterar sämre än korta räntor så att du bara har X antal att välja på som gått bättre än räntor, men i en väl diversifierad portfölj inträffar det nästan aldrig.

Att BGF svänger mer beror förmodligen på att den handlas i USD. I en MOM-portfölj måste man inte sitta med guld heller, fördelen är dock att i samtliga fall när det råder breda nedgångar i börsen tenderar guldet att gå i motsatt riktning vilket oftast gör att man rentav kan gå +5-10% istället för -40%. Detta gäller dock också räntor även om effekten är mindre.

Sedan igår eller i förrgår har jag märkt att vissa fonder inte hämtas i GS. Alltid samma fonder. Det lustiga är att om jag ändrar till vilket annat MA som helst hämtar den data omedelbart. Det verkar enbart vara MA10 som inte fungerar för dessa fonder. Jag har låtit den fliken vara öppen i flera timmar så jag är rätt säker att något är knas.

Det gäller dessa ID:
453
94867
2111
1380
838
241108
194635