Ekonometri

Hej

Behöver lite hjälp med att tyda dem sista två koefficienter för denna regression.


log(salary)= 4.32 + 0.280log(sales)+ 0.0174roe + 0.00024ros


where salary = salary of CEO, sales = annual firm sales, roe = return on
equity in percent, and, ros = return on firm’s stock.

How would you interpret the coefficients in the model?

För log(sales) är det nog: If the annual firm sales goes up by 1%, on average the salary of CEO will go up by 0,28%.

Men för roe och ros, har jag lite svårt för

Jag kommer bara fram till att The salary of CEO increases by the rate of 1,74%. Men då säger jag inget om return on equity in percent?